「儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)沒(méi)有最卷，只有更卷?！乖?2023 年上海 SENC 儲(chǔ)能展會(huì)期間，協(xié)鑫集團(tuán)董事長(zhǎng)朱共山稱。
究竟有多卷?
國(guó)務(wù)院印發(fā)的《2030 年前碳達(dá)峰行動(dòng)方案》提出 , 到 2025 年，中國(guó)新型儲(chǔ)能裝機(jī)容量要達(dá)到 30GW 以上。而中關(guān)村儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟的數(shù)據(jù)顯示，截至 2023 年底，中國(guó)新型儲(chǔ)能累計(jì)裝機(jī)已達(dá) 34.5GW/74.5GWh。其中，新增投運(yùn)規(guī)模 21.5GW/46.6GWh，三倍于 2022 年新增投運(yùn)規(guī)模。
這背后的邏輯是，在「雙碳」背景下，風(fēng)電光伏裝機(jī)快速增長(zhǎng)，而風(fēng)光發(fā)電的不穩(wěn)定給電網(wǎng)帶來(lái)較大挑戰(zhàn)，同時(shí)由于風(fēng)光發(fā)電曲線與電力消費(fèi)曲線的差異，導(dǎo)致調(diào)峰的難度越來(lái)越大，進(jìn)而影響新能源的消納。
如果在風(fēng)電場(chǎng)、光伏電站配套建設(shè)儲(chǔ)能電站，可將消納不完的風(fēng)光發(fā)電量及時(shí)儲(chǔ)存在這個(gè)「大型充電寶」中，等到需要用的時(shí)候再發(fā)出去，從而提升電力系統(tǒng)的運(yùn)行效率。
因此，各地「風(fēng)光配儲(chǔ)」(或稱新能源配儲(chǔ))政策的出爐，促使儲(chǔ)能需求快速增長(zhǎng)。
雖然市場(chǎng)增長(zhǎng)前景確定，但儲(chǔ)能產(chǎn)品近幾年產(chǎn)能快速釋放，市場(chǎng)供大于求后，帶來(lái)了產(chǎn)品價(jià)格下跌。中儲(chǔ)科技公示的 2024 年度電芯框架招標(biāo)情況顯示，儲(chǔ)能電芯的報(bào)價(jià)已低至 0.409 元 /Wh，相比于 2023 年 1 月的底價(jià)，降幅超 50% 以上。
種種跡象表明，中國(guó)新型儲(chǔ)能行業(yè)盡管起步較晚(2020 年提出雙碳目標(biāo)前后開(kāi)始啟動(dòng))，但發(fā)展迅速，如今更是走向了一條和光伏產(chǎn)業(yè)高度類(lèi)似的發(fā)展路徑：產(chǎn)能過(guò)剩、產(chǎn)品同質(zhì)化，價(jià)格戰(zhàn)愈演愈烈。
需要指出的是，當(dāng)前新型儲(chǔ)能行業(yè)的卷，主要表現(xiàn)在以鋰電為主的短時(shí)儲(chǔ)能(儲(chǔ)能時(shí)長(zhǎng)一般為 2 小時(shí)以內(nèi))上。
隨著光能、風(fēng)能裝機(jī)占比不斷提升，其發(fā)電與終端電力需求的匹配性問(wèn)題愈發(fā)嚴(yán)重，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能的重要性開(kāi)始凸顯。長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能可憑借長(zhǎng)周期、大容量特性，在更長(zhǎng)時(shí)間維度上調(diào)節(jié)新能源電力供給。
2021 年 8 月，國(guó)家發(fā)改委、能源局發(fā)布了《關(guān)于鼓勵(lì)可再生能源發(fā)電企業(yè)自建或購(gòu)買(mǎi)調(diào)峰能力增加并網(wǎng)規(guī)模的通知》，其中要求「超過(guò)電網(wǎng)企業(yè)保障性并網(wǎng)以外的新增可再生能源發(fā)電項(xiàng)目，需配建 4 小時(shí)以上的調(diào)峰能力」。隨后，內(nèi)蒙古、新疆、遼寧、河北、上海等地紛紛響應(yīng)，提出 4 小時(shí)以上儲(chǔ)能時(shí)長(zhǎng)的要求。
全球咨詢機(jī)構(gòu)麥肯錫預(yù)計(jì)，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能的潛在市場(chǎng)空間將從 2025 年開(kāi)始大規(guī)模增長(zhǎng)，全球累計(jì)裝機(jī)量將達(dá)到 30-40GW，累計(jì)投資額約 500 億美元。
在九鼎投資看來(lái)，相比短時(shí)儲(chǔ)能，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能作為近年新興的儲(chǔ)能細(xì)分市場(chǎng)，企業(yè)的參與門(mén)檻更高，競(jìng)爭(zhēng)環(huán)境更好。
政策扶上馬，商業(yè)化難題有解
目前，新型儲(chǔ)能行業(yè)主要由政策驅(qū)動(dòng)。
據(jù)中關(guān)村儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)技術(shù)聯(lián)盟統(tǒng)計(jì)，2021 年至 2023 年，國(guó)家及地方出臺(tái)儲(chǔ)能直接相關(guān)政策近 1200 項(xiàng)。尤其新能源配儲(chǔ)的政策風(fēng)向，中央政府是「鼓勵(lì)」，但在各省區(qū)市政府執(zhí)行過(guò)程中，逐漸演變?yōu)椤笍?qiáng)制」。
因此，新型儲(chǔ)能行業(yè)，尤其是以鋰電儲(chǔ)能為主的短時(shí)儲(chǔ)能，在缺乏市場(chǎng)價(jià)值的情況下，大量面臨配而不儲(chǔ)、甚至「劣幣驅(qū)逐良幣」的問(wèn)題。
以電源側(cè)配儲(chǔ)為例，由于受到配儲(chǔ)容量與時(shí)長(zhǎng)限制，其對(duì)電源側(cè)企業(yè)本身的電力消納作用較為有限，企業(yè)配建儲(chǔ)能只是為了滿足新能源項(xiàng)目建設(shè)的審批要求，而較少考慮后續(xù)儲(chǔ)能的實(shí)際運(yùn)行，因此建設(shè)過(guò)程中會(huì)傾向選擇更低成本的解決方案，如在部分時(shí)段棄電等。
另一方面，根據(jù)中國(guó)電力網(wǎng)，一座光伏電站配建裝機(jī)量 20%、時(shí)長(zhǎng) 2 小時(shí)的儲(chǔ)能項(xiàng)目，其初始投資將增加 8-10%;而風(fēng)電場(chǎng)配建同樣容量的儲(chǔ)能項(xiàng)目，其初始投資成本將增加 15%-20%。
由于配建儲(chǔ)能會(huì)導(dǎo)致項(xiàng)目初始投資成本明顯增加，新能源企業(yè)更傾向于選擇初始成本較低的儲(chǔ)能產(chǎn)品。儲(chǔ)能企業(yè)競(jìng)標(biāo)時(shí)，一度出現(xiàn)「低價(jià)者得」的現(xiàn)象。
至于投資收益，大儲(chǔ)的主要盈利方式有：
在電源側(cè)，參與電力現(xiàn)貨市場(chǎng)交易，充電時(shí)以市場(chǎng)價(jià)充電，放電時(shí)作為發(fā)電機(jī)組向市場(chǎng)賣(mài)電，利用峰谷電價(jià)差套利。
在電網(wǎng)側(cè)，為電力系統(tǒng)提供調(diào)峰、調(diào)頻等輔助服務(wù)。例如調(diào)頻，頻率的變化會(huì)對(duì)發(fā)電及用電設(shè)備的安全高效運(yùn)行及壽命產(chǎn)生影響，儲(chǔ)能(特別是電化學(xué)儲(chǔ)能)調(diào)頻速度快，可靈活地在充放電狀態(tài)之間轉(zhuǎn)換。
獲得政府補(bǔ)貼。比如，電網(wǎng)側(cè)獨(dú)立儲(chǔ)能電站實(shí)行容量電價(jià)機(jī)制，由政府或特定機(jī)構(gòu)根據(jù)公允評(píng)估結(jié)果，直接制定容量補(bǔ)償價(jià)格，據(jù)此向相關(guān)發(fā)電企業(yè)提供容量補(bǔ)償費(fèi)用，補(bǔ)償費(fèi)用一般由電力用戶分?jǐn)偂?/p>
以某省 100MW/200MWh 儲(chǔ)能電站為例，經(jīng)公開(kāi)數(shù)據(jù)測(cè)算，其全年投資收益可達(dá) 5100 萬(wàn)元 -5600 萬(wàn)元。
1、參與電力現(xiàn)貨市場(chǎng)交易：平均兩小時(shí)可獲得的電價(jià)差約為 0.5 元 /kWh。以 85% 的循環(huán)效率，全年運(yùn)行 330 天，每天一次充放電循環(huán)測(cè)算，再考慮儲(chǔ)能運(yùn)營(yíng)等因素，全年可獲得收益約 2000 萬(wàn)元。
2、參與輔助服務(wù)：調(diào)峰方面，該省 2021 年示范項(xiàng)目時(shí)期，獨(dú)立儲(chǔ)能電站調(diào)峰補(bǔ)償 0.2 元 /kWh，保證調(diào)用時(shí)長(zhǎng) 1000 小時(shí) / 年，全年可獲得補(bǔ)償 2000 萬(wàn)元;調(diào)頻方面，大型儲(chǔ)能電站如能參與一次調(diào)頻(小范圍細(xì)調(diào))和二次調(diào)頻(大范圍粗調(diào))，全年收益可達(dá) 500 萬(wàn)元 -1000 萬(wàn)元。但一個(gè)儲(chǔ)能電站未必能兼顧各種輔助服務(wù)，具體得看電網(wǎng)需求。
3、獲得政府補(bǔ)貼：按照該省最新政策，100MW/200MWh 獨(dú)立儲(chǔ)能電站的容量補(bǔ)償可達(dá) 600 萬(wàn)元 / 年。
按照當(dāng)前鋰電儲(chǔ)能的投資標(biāo)準(zhǔn)，2 小時(shí)配置儲(chǔ)能總造價(jià)(EPC 總包)約 2 元 /Wh，100MW/200MWh 儲(chǔ)能電站投資金額約為 4 億元左右。從運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)來(lái)看，為保證項(xiàng)目不虧損，該電站全年需取得的收益水平或?yàn)?6000 萬(wàn)元以上。
顯然，即便是在理想狀態(tài)下，儲(chǔ)能電站取得的實(shí)際收益和預(yù)期收益仍存在差距。
對(duì)于光伏、風(fēng)電企業(yè)而言，配上儲(chǔ)能后，意味著投資增加、收益率下降。
《2023 中國(guó)新型儲(chǔ)能行業(yè)發(fā)展白皮書(shū)》測(cè)算顯示：以內(nèi)蒙古某 100MW 光伏發(fā)電項(xiàng)目、配套 20MW/40MWh 儲(chǔ)能電站為例，其內(nèi)部收益率(IRR)在僅光伏發(fā)電的情景下，高達(dá) 7.43%;而配上儲(chǔ)能后，即便獲得政府補(bǔ)貼同時(shí)參與輔助服務(wù)，IRR 也僅 6.41%。
盡管長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)暫未出現(xiàn)「配而不儲(chǔ)」現(xiàn)象，但初始投資成本比短時(shí)儲(chǔ)能更高。
為了解決新能源配儲(chǔ)的商業(yè)化難題，近年業(yè)內(nèi)的一種嘗試是「共享儲(chǔ)能」模式：
這種集中式大型獨(dú)立儲(chǔ)能電站，除了滿足自身電站需求外，也為其它新能源電站提供服務(wù)。對(duì)于電源企業(yè)來(lái)說(shuō)，降低了新能源配套儲(chǔ)能的建設(shè)成本，減少了日常運(yùn)維成本;對(duì)于電網(wǎng)企業(yè)來(lái)說(shuō)，多點(diǎn)位集中式的中大型儲(chǔ)能電站將有利于電網(wǎng)的平衡。
在國(guó)家發(fā)改委、能源局以及各地方政府的鼓勵(lì)下，共享儲(chǔ)能電站一般單體規(guī)模較大，建設(shè)方一般是地方國(guó)企，但也有電網(wǎng)企業(yè)自建共享儲(chǔ)能電站。
在收費(fèi)上，各省的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)不一。山東、湖南作為共享儲(chǔ)能電站盈利模式較為典型的省份，儲(chǔ)能租賃費(fèi)用分別約為 350 元 /KW 和 450-600 元 /KW。
九鼎投資調(diào)研得知，在峰谷電價(jià)差較大的江浙等地區(qū)，共享儲(chǔ)能電站的內(nèi)部收益率能達(dá)到 7% 以上。這已達(dá)到很多央企、地方國(guó)企對(duì)于內(nèi)部投資收益率的基準(zhǔn)線。
此外，在九鼎投資看來(lái)，光伏、風(fēng)電等新能源行業(yè)的「卷」，也在給儲(chǔ)能產(chǎn)業(yè)留出更多成本空間。
以光伏為例，IRENA(國(guó)際可再生能源署)的報(bào)告顯示，2010-2019 年間，全球光伏電站的平均發(fā)電成本下降了 82%，組件價(jià)格降幅超 90%。而近幾年，光伏行業(yè)的降價(jià)趨勢(shì)仍在繼續(xù)。
這意味著，企業(yè)在整體投資額預(yù)算不變的情況下，其用光伏發(fā)電的成本降低了，就有更多成本可用在配儲(chǔ)上。
多技術(shù)競(jìng)逐，應(yīng)用需「因地制宜」
九鼎投資在《下一代電池技術(shù)競(jìng)逐，誰(shuí)將引領(lǐng)萬(wàn)億光伏產(chǎn)業(yè)?》一文曾提到，光伏行業(yè)的新一代電池技術(shù)路徑之戰(zhàn)正酣。如今，儲(chǔ)能行業(yè)亦是如此。
具體而言，根據(jù)儲(chǔ)存介質(zhì)的不同，儲(chǔ)能技術(shù)大致可以分為：電儲(chǔ)能、熱儲(chǔ)能和化學(xué)儲(chǔ)能。其中，因電能可轉(zhuǎn)換為化學(xué)能、電磁能、勢(shì)能、動(dòng)能等形態(tài)存儲(chǔ)，電儲(chǔ)能技術(shù)又為電化學(xué)儲(chǔ)能、電磁儲(chǔ)能、機(jī)械儲(chǔ)能等。
在更細(xì)分的儲(chǔ)能技術(shù)中，抽水蓄能和光熱儲(chǔ)能(以熔鹽儲(chǔ)能為主)大規(guī)模應(yīng)用的歷史更久。不過(guò)，全球的熔融鹽儲(chǔ)熱項(xiàng)目多集中在西班牙、意大利、美國(guó)、南非、摩洛哥、智利等赤道附近的地區(qū)，中國(guó)的熔融鹽儲(chǔ)熱應(yīng)用在近幾年才開(kāi)始火熱起來(lái)。
在各類(lèi)新型儲(chǔ)能中，電化學(xué)儲(chǔ)能是發(fā)展相對(duì)成熟、目前商業(yè)應(yīng)用最多的一類(lèi)。
目前，中國(guó)的電化學(xué)儲(chǔ)能大部分為鋰離子電池技術(shù)。因在新型儲(chǔ)能市場(chǎng)發(fā)展之前，鋰離子電池技術(shù)已有消費(fèi)電池、動(dòng)力電池等市場(chǎng)支撐，全產(chǎn)業(yè)鏈技術(shù)持續(xù)快速進(jìn)步。表現(xiàn)之一是，鋰離子電池的成本在過(guò)去近 30 年里下降 97%。
鋰離子電池因?yàn)槠涓吣芰棵芏榷軣崤酰陨硪灿胁豢苫乇艿娜秉c(diǎn)：安全性不足、儲(chǔ)能時(shí)長(zhǎng)不夠。
從中國(guó)的儲(chǔ)能政策目標(biāo)來(lái)看，高安全、低成本、長(zhǎng)壽命、大規(guī)模、高效率、可持續(xù)發(fā)展是儲(chǔ)能技術(shù)未來(lái)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向。尤其安全性，是儲(chǔ)能路線選擇中首要考慮的問(wèn)題。
據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，近 5 年，全球范圍內(nèi)共發(fā)生 41 起社會(huì)面影響較大的儲(chǔ)能電站起火爆炸事故，其中美國(guó) 6 起、中國(guó) 6 起、韓國(guó) 31 起，比利時(shí)和澳大利亞各 1 起。
2022 年，國(guó)家能源局曾發(fā)函明確，中大型電化學(xué)儲(chǔ)能電站不得選用三元鋰電池、鈉硫電池。
就鋰離子電池而言，其電解液為易燃的有機(jī)溶劑，一旦電池處于內(nèi)外短路、過(guò)充過(guò)放、過(guò)熱擠壓等條件下，就有可能引發(fā)電池?zé)崾Э?。在?chǔ)能系統(tǒng)中，鋰離子電池密集排布，單個(gè)電池?zé)崾Э貢?huì)造成整個(gè)系統(tǒng)發(fā)生連鎖熱失控反應(yīng)，最終造成儲(chǔ)能電站的火災(zāi)甚至爆炸事故。
作為最接近抽水蓄能的電化學(xué)儲(chǔ)能產(chǎn)品，液流電池的輸出功率和儲(chǔ)能容量可獨(dú)立設(shè)計(jì)，應(yīng)用于大規(guī)模儲(chǔ)能時(shí)成本較低，安全性較高，且儲(chǔ)能時(shí)間高達(dá) 8 小時(shí)以上，整體使用壽命可達(dá)到 25 年及以上。
且不同于鋰電池中磷酸鐵鋰、三元鋰兩家獨(dú)大，液流電池的種類(lèi)更多，技術(shù)路徑上還有多種選擇和可能性。
目前，商業(yè)化程度、技術(shù)成熟度最高的液流電池，是全釩液流電池。全釩液流儲(chǔ)能電池的充放電循環(huán)壽命可達(dá) 2 萬(wàn)次以上，日歷壽命超過(guò) 15 年(一般可達(dá) 20 年以上)，是各類(lèi)二次電池里壽命最長(zhǎng)的。
液流電池誕生近 50 年，此前很長(zhǎng)一段時(shí)間沒(méi)進(jìn)入規(guī)模化應(yīng)用的主要掣肘是：能量密度低(只有鋰電池的 1/10)、體積過(guò)大、限制了適用場(chǎng)景、經(jīng)濟(jì)性不足等。
但近年，液流電池儲(chǔ)能系統(tǒng)的成本在快速下降。
以全釩液流儲(chǔ)能電池為例，據(jù)九鼎投資調(diào)研，目前，行業(yè)內(nèi)先進(jìn)企業(yè)的交付價(jià)格已經(jīng)降至鋰電池儲(chǔ)能系統(tǒng)的 2 倍左右。但考慮到使用壽命、電池材料回收等，在 4 小時(shí)以上的長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能中，釩液流電池已展現(xiàn)出較鋰電池儲(chǔ)能更好的經(jīng)濟(jì)性。
有意思的是，對(duì)于各有優(yōu)劣的鋰電池和液流電池，業(yè)內(nèi)專家們也結(jié)合其優(yōu)勢(shì)，設(shè)計(jì)出了鋰離子液流電池。
按電解液化學(xué)成的不同，除了全釩液流儲(chǔ)能電池、鋰離子液流電池，液流電池還有鋅 / 溴、鋅 / 鐵、鐵 / 鉻、多硫化鈉 / 溴等多種技術(shù)路線。它們具有不同的能量密度、運(yùn)行溫度范圍和充放電次數(shù)。
在電能儲(chǔ)能技術(shù)之外，熱儲(chǔ)能技術(shù)中的光熱儲(chǔ)能，化學(xué)儲(chǔ)能技術(shù)中的氫儲(chǔ)能，也有各自的發(fā)展?jié)摿Α?/p>
例如，在干旱且平坦的戈壁、荒漠，不具備開(kāi)展抽水蓄能、空氣壓縮儲(chǔ)能等項(xiàng)目的地質(zhì)條件。而這些大基地的發(fā)電量較大且工作環(huán)境惡劣，對(duì)造價(jià)高、壽命短、溫度敏感的電化學(xué)儲(chǔ)能也形成嚴(yán)峻考驗(yàn)。
相比之下，通過(guò)熔融鹽這一傳熱儲(chǔ)熱介質(zhì)，光熱儲(chǔ)能既能滿足儲(chǔ)能容量大、儲(chǔ)能時(shí)長(zhǎng)久的要求，又具備經(jīng)濟(jì)性，并能在嚴(yán)酷的自然條件下安全平穩(wěn)運(yùn)行 25-30 年。
整體而言，九鼎投資觀察到，各類(lèi)新型長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能技術(shù)大部分尚處在示范階段。結(jié)合不同的使用場(chǎng)景，可因地制宜選擇最適合的儲(chǔ)能路線。至于何種技術(shù)路線能最終引領(lǐng)儲(chǔ)能行業(yè)發(fā)展，或需以 5-10 年以上的長(zhǎng)期時(shí)間維度來(lái)觀察。
把握細(xì)分產(chǎn)業(yè)的機(jī)會(huì)，強(qiáng)者恒強(qiáng)
長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能尚處于產(chǎn)業(yè)發(fā)展的早期，在各類(lèi)技術(shù)路線尚無(wú)結(jié)論的情況下，如何尋找確定性?
目前，在一些儲(chǔ)能細(xì)分技術(shù)路線上，國(guó)家政策給出了一定指引。
例如 2023 年《國(guó)家能源局綜合司關(guān)于推動(dòng)光熱發(fā)電規(guī)?；l(fā)展有關(guān)事項(xiàng)的通知》提出，力爭(zhēng)「十四五」期間，全國(guó)光熱發(fā)電每年新增開(kāi)工規(guī)模達(dá)到 300 萬(wàn)千瓦左右，并提出結(jié)合沙漠、戈壁、荒漠地區(qū)新能源基地建設(shè)，盡快落地一批光熱發(fā)電項(xiàng)目。
這意味著，如果企業(yè)在這些地區(qū)建設(shè)光熱發(fā)電項(xiàng)目(光熱電站自帶光熱儲(chǔ)能)，或?qū)⒌玫礁嗟馁Y源傾斜。
對(duì)那些尚未有明確政策支持的細(xì)分技術(shù)路線，則需要深入產(chǎn)業(yè)鏈，尋找各個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈細(xì)分環(huán)節(jié)的機(jī)會(huì)。
以釩液流電池為例，整個(gè)釩電池儲(chǔ)能系統(tǒng)主要由電堆、電解液、逆變器、智能控制、儲(chǔ)罐、集裝箱、管泵閥傳感器幾部分構(gòu)成。
就釩電池的核心部件——電堆而言，九鼎投資認(rèn)為，電堆材料中的電極材料存在更高性能的材料替代機(jī)會(huì)，而膜材料、雙極板(包括陽(yáng)極端板和陰極端板)存在成本下降的空間。
電極材料主要是碳?xì)?。目前，?guó)際上性能較好的碳?xì)稚a(chǎn)廠家主要在日本，國(guó)內(nèi)能做液流電池的碳?xì)謴S家合計(jì) 5 家左右。行業(yè)內(nèi)在用更高性能的碳布替代，但因?yàn)楫a(chǎn)線改動(dòng)很大且技術(shù)門(mén)檻高，還沒(méi)有完全產(chǎn)業(yè)化。
在離子交換膜方面，目前全球釩電池主要使用美國(guó)杜邦公司的 Nafion 全氟磺酸樹(shù)脂交換膜。作為全釩氧化還原液流電池的標(biāo)準(zhǔn)隔膜，其在電解液中的穩(wěn)定性較高。目前，國(guó)內(nèi)外多家企業(yè)在自主創(chuàng)新開(kāi)發(fā)更低成本的膜。隨著國(guó)產(chǎn)離子交換膜的逐步推廣，預(yù)計(jì)該產(chǎn)品在三年內(nèi)有 30% 以上的降價(jià)空間。
比起電極材料和膜材料，雙極板的技術(shù)門(mén)檻稍低。在中國(guó)市場(chǎng)，中國(guó)企業(yè)的市占率已達(dá)到 90% 左右，其余份額為德國(guó)企業(yè)。但該行業(yè)的成本預(yù)計(jì)還可下降 30-50%。
再以光熱儲(chǔ)能為例，其建設(shè)產(chǎn)業(yè)鏈較長(zhǎng)，主要由聚光、吸熱、儲(chǔ)換熱、發(fā)電四大板塊組成。
在九鼎投資看來(lái)，光熱電站的儲(chǔ)換熱板塊，涉及熔鹽、熔鹽儲(chǔ)罐、熔鹽泵、熔鹽閥、化鹽設(shè)備、加熱器、換熱器、保溫材料等材料和設(shè)備，存在較多細(xì)分產(chǎn)業(yè)的機(jī)會(huì)。
其中，在熔鹽產(chǎn)業(yè)上，由于當(dāng)前中國(guó)的光熱發(fā)電產(chǎn)業(yè)處于起步階段，國(guó)際熔鹽廠商依托其集團(tuán)優(yōu)勢(shì)，開(kāi)始進(jìn)軍國(guó)內(nèi)光熱發(fā)電市場(chǎng)。中國(guó)熔鹽供應(yīng)企業(yè)隨著國(guó)內(nèi)光熱項(xiàng)目的建設(shè)提速，也開(kāi)始展現(xiàn)本地化優(yōu)勢(shì)。
光熱電站中使用的熔鹽，通常是硝酸鹽混合物(如硝酸鈉和硝酸鉀)，其具有熔點(diǎn)低、熱容量大、熱穩(wěn)定性高、腐蝕性低等優(yōu)點(diǎn)。
九鼎投資調(diào)研得知，熔鹽產(chǎn)業(yè)仍存在通過(guò)技術(shù)創(chuàng)新提高產(chǎn)品性能的機(jī)會(huì)，如降低硝酸鹽產(chǎn)品中的氯化物(有一定腐蝕性)含量，進(jìn)一步提升儲(chǔ)能系統(tǒng)金屬設(shè)備的耐腐蝕性、延長(zhǎng)設(shè)備的壽命。
包括液流電池儲(chǔ)能和光熱儲(chǔ)能在內(nèi)，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)也不乏電池系統(tǒng)集成商。
事實(shí)上，據(jù)九鼎投資觀察，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能并非重資產(chǎn)制造行業(yè)，更多是一種輕資產(chǎn)的集成模式。但集成的門(mén)檻并不低：電池系統(tǒng)涉及的材料和設(shè)備眾多，如何提升它們的適配性，有很高的設(shè)計(jì)門(mén)檻。
而且，中國(guó)儲(chǔ)能行業(yè)的的業(yè)主大部分是電力央企，能進(jìn)入其供應(yīng)商名錄的，通常是龍頭企業(yè)。而他們的客戶訂單越多，工程經(jīng)驗(yàn)越多，成本降得越快，規(guī)模越大。
因此，長(zhǎng)時(shí)儲(chǔ)能行業(yè)未來(lái)的競(jìng)爭(zhēng)局面是：參與的企業(yè)不會(huì)太多，強(qiáng)者恒強(qiáng)。
來(lái)源：九鼎投資
評(píng)論